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     7月23日，市场全天低开低走，截至收盘，沪指跌1.65%，深成指跌2.97%，创业板指跌3.04%。

     说实话，市场这种跌法，很伤人气，国某队连续拉了一周，今天没动作，昨天还超预期的宣布降息10bp，还跌这个熊样，信心都没了。

    暂停了转融券，对于散户来说，做空的手段只有股指期货和期权，股票还有公司内在价值的成长性，这些衍生品可都是多空双方互掏口袋，一不小心就被对方掏个精光。关键还限制50万门槛，一下又劝退了一大半散户。。

    可是咱们A股这个德行，建议能开股指期货期权的都开了吧，今天这盘面，除了做空能赚，做啥也赚不了！

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     上周五我开了多笔沽空单，发帖子还被评论区嘲笑，说跟国某队作对，韭菜一枚，今天这么一跌，也没人说我是韭菜了。

    今天大部分人都亏，我持仓的沽空收益率就不展示了，中午平仓大部分4900空单，下午直接换了更合适的4800合约，收益大概直接多了1倍。把逻辑简单分析下，重要的是接下来怎么走。

    中午发帖子分析下午还要跌，找机会把手中的这笔空单换成gamma值逐渐变大的轻虚值的空单上。两笔沽空单收盘后一个上涨1195.65%，一个上涨456.22%。

     为什么涨幅会差距如此大呢？

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    影响期权涨跌的三大因素是“方向，时间，波动率”，方向是最重要的，这就是我们做指数期权为什么要分析大盘走势的原因，方向看对了不一定赚钱，但是方向看错了，肯定亏钱。

    今天我分析下午会下跌，波动率没有太大变化前提下，方向确定了，时间价值做末日轮就这两天。所以中午平仓4900合约后切换到了gamma值加速上升的4800合约上。

     期权涨跌有一套复杂的计算公式，定价受Delta，Gamma，Theta，Vega和Rho等等因子影响，这里不多介绍，因为我的读者大部分可能还都是初学者。

    简单介绍下gamma这个因子，是期权价格关于标的资产价格的二阶偏导数。可以简单理解为期权价格变动的加速度，越靠近平值，gamma值变动越大，影响delta变动越多。而delta值影响期权涨跌变化的幅度。

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    不知道这样白话介绍，大家能理解么。在gamma值加速变大的影响下，4800这个沽空合约涨了11倍多。

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     明天上午分时还会出现个惯性下杀，下午会有所反弹，计划上午看看能不能做多，搏取下午的末日论，至于什么策略做多，看明天盘面实时分析吧。

    之前分析大盘反弹看10个工作日左右，上证50和沪深300日线走出了大概9连阳，目前这波下杀还不能说反弹结束，只能说是分时高点出现，明天下午大概会有个分时反弹，至于说反弹结束，还需要更多空间和时间指标佐证。。

    做期权，我只能分析大盘指数，至于个股，尤其小盘股最近涨少跌多，我实在是能力有限，分析不过来。

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     对了，要说预测，谁也赶不上下图的上海爷叔。

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    大爷一共说了10个字，对了9个，胜率90%。。

    佩服，佩服！

    可惜的是，大爷补牙的钱选择了补仓，今天这么一跌，信他的冲进去的散户，会不会把剩下的牙也给敲掉。。

最后，我对英伟达做空了 $英伟达(NVDA)$

最后做下备注，改名了，由最开始的“肖申可比克”到后来的“空心大地瓜”，改成了现在的“肖总财经”，简单明了，就这样。