社区

$英伟达(NVDA)$

蒂莫西·阿库里（Timothy Arcuri）

非常感谢。Colette，我想知道您是否可以双击指南上的更多内容。我知道600到650的增长，您说250来自CMP，游戏和数据中心都将增长。我们是否可以假设它们的平均上升幅度相同，因此从其中的每一个中大约可以得到200左右？而且我想其中的第二部分是在数据中心内，我想知道您能否与网络交流。听起来好像比过去几个季度温和得多。我只是想知道那里的前景如何。谢谢。

科莱特·克雷斯

是的。非常感谢您对我们的指导提出的问题。因此，我首先要开始，我们看到所有市场的需求确实如此。我们确实计划在所有不同的市场平台上进行连续增长。您是正确的，我们希望CMP有所增加。在CMP增长之外，我们预计增长的最大份额将来自数据中心和游戏。在我们的数据中心业务中，现在我们的产品阵容再好不过了。我们在培训和推理方面拥有强大的整体产品组合。而且，我们看到超大型和垂直行业的需求强劲。考虑到我们的强烈需求，我们在游戏方面进行了认真的努力，向游戏玩家提供他们想要的纸牌。因此，这也将支持我们正在接受的连续增长。

蒂莫西·阿库里（Timothy Arcuri）

非常感谢，科莱特。

科莱特·克雷斯

对于Mellanox，我没有回答您的第二个问题，很抱歉。此外，Mellanox是我们数据中心的重要组成部分。它与我们的整体产品完全集成。我们确实在最后一个季度看到了增长，并且我们也期望随着我们进入第二季度，它们将继续增长。它们只是我们整个数据中心业务的一小部分，但我们确实希望它们会增长。

CJ缪斯

是的，下午好。感谢您提出问题。在您准备的发言中，我想我听说您谈到了我们这一年中数据中心加速发展的愿景。考虑到您报告的采购义务同比增长了45％，其中有多少与较长的交付周期数据中心有关，我们应该如何看待这种增长趋势，以解释这种情况？下半年，尤其是考虑到可能会在4月份季度中由超大规模推动的增长之外，从企业中增加更多的增长时？谢谢你。

科莱特·克雷斯

让我来回答您关于我们的库存购买以及我们在购买承诺和库存中看到的内容的问题的第一部分。市场肯定已经转变为需要更长的交付周期才能构建我们的数据中心产品的市场。因此，我们一直致力于长期承诺，以便确保我们能够以自己拥有的丰富产品系列为客户提供服务。因此，是的，这些购买承诺中的很大一部分实际上是与较长的交货时间有关的，即构成完整系统的组件。我将把问题的第二部分交给詹森。

黄健森

问题的第二部分是什么，科莱特？

科莱特·克雷斯

问题的第二部分是，我们在下半年看到什么，因为它与企业阵容有关。我们在预言中明确指出我们正在看到加速。谢谢你。

黄健森

是的。我们看到了数据中心的整体实力，并且看到了不断增长的需求。CGR，众所周知，我们的数据中心可通过一系列应用程序来加速。从科学计算到物理科学和生命科学，数据分析以及经典机器学习，云计算和云图形，由于远程工作，这一点变得越来越重要。非常重要的是，用于训练以及推理的经典机器学习模型（例如XGBoost）一直到深度学习，我们都建立了会话AI，自然语言，理解推荐系统等模型。

因此，随着情况的发展，我们在NVIDIA AI和NVIDIA HPC中拥有大量的应用程序，可以加速这些应用程序和数据中心的运行。它们在从用于超级扩展程序的HGX到用于本地的DGX到用于Enterprise和Edge的EGX一直到AGX自治系统的系统上运行。而在本季度，我们在GTC宣布了我们最大的举措之一，这花了我们几年时间。您已经看到了在开放环境中进行开发的过程-在过去的几年中，我们一直在开放的过程中工作，它被称为EGX，这是我们的企业AI平台。

我们正在使AI民主化，我们将其发布到云中，我们将其发布到企业，然后将其发布到Edge。这样做的原因是因为必须执行的自动化操作在世界上绝大多数地区都存在具有数据主权问题或无法轻松迁移到云的数据速率问题的数据。因此，我们必须将计算移到他们的前提下，并且常常一直一直到边缘。该平台必须是安全的，必须是机密的，并且必须是可远程管理的。当然，它必须是高性能的，并且必须是云原生的。这就是内置的-像云一样构建，这是一种现代的云数据中心处理方式。因此，这些堆栈必须是现代的。

一方面，它必须集成到经典企业系统中，这就是我们与VMware如此紧密合作并在BlueField上加速VMware的操作系统，数据中心操作系统，软件定义的数据中心和堆栈的原因。同时，我们将NVIDIA AI，NVIDIA HPC移植到了VMware上，这样他们就可以首次运行分布式大规模加速计算。这种合作关系是在VMworld上宣布的。它是在GTC上宣布的，我们正在与我们所有的企业合作伙伴，其OEM，他们的增值经销商，他们的服务-他们在全球的解决方案集成商一起推向市场。

因此，这是一项巨大的努力，而且早期迹象表明这确实令人兴奋。这是因为如您所知，我们的数据中心业务已经超过50％的垂直行业企业。它已经有超过50％的垂直行业企业，然后通过创建这种易于适应和易于集成的堆栈，这将使它们的迁移速度更快。因此，这是AI的下一个主要浪潮。这是我们倡议中非常令人兴奋的部分。这是我一直在努力的事情-我们已经工作了很长时间。因此，我对本季度在GTC上的发布感到高兴。其余数据中心确实同意。

正如Colette所述，超大规模需求正在增强。我们在计算和网络方面看到了这一点。您知道世界的云数据中心正在转向深度学习，因为它们从预测推理中获得的每一个小百分比都会为他们带来数十亿美元的经济效益。因此，向深度学习的转变使数据中心的工作量从CPU转移到其他地方，因为加速器非常重要。如此大规模，我们看到了巨大的吸引力和巨大的需求。

最后，超级计算。世界各地的超级计算机中心正在建设中。而且，我们在这种情况下确实处于非常有利的位置，可以首次融合基于仿真的方法以及基于数据驱动的方法，即所谓的人工智能。因此，整个数据中心都在蓬勃发展。我们看到-我们现在看到的是强大的力量，而且力量正在不断增强。而且我们已经为数据中心的发展设置了多年。如您所知，这是计算的最大部分，并且此计算部分将在未来一段时间内继续增长。

亚伦·雷克斯（Aaron Rakers）

是的，谢谢提出问题。祝贺结果。我将首先在这里穿插其中的两个。首先，科莱特（Colette），我想过去您曾谈论过您的游戏安装量中有多少是赛前光线追踪平台上使用的内容，实际上是升级周期背后的背景，而这仍然是我们的一部分。这是一个问题。然后，紧接着最后一个问题，当我们想到BlueField-2产品和BlueField-3时，我只是对VMware的项目模型ray之类的东西感到好奇，我们应该如何考虑那些开始成为现实或何时真正成为现实的事物？公司的实质性增量收入增长贡献者？谢谢你。

科莱特·克雷斯

因此，是的，我们肯定会就摆在我们眼前的人们转移到光线追踪GPU的巨大机会进行讨论。而且我们还处于初期阶段。我们已经经历了一个强劲的周期，但是目前我们仍可能有大约15％的涨幅。因此，这对我们来说是一个很好的机会，不仅可以通过我们的台式机GPU继续升级该安装基础的很大一部分，而且RTX笔记本电脑还是推动增长和将人们升级到RTX的重要动力。

黄健森

科莱特，你要我回答第二个吗？

科莱特·克雷斯

是的，请。

黄健森

亚伦，关于BlueField的一个很好的很好的问题。首先，由于多种原因，必须重新构造现代数据中心。有几个基本原因使得必须非常非常清楚地更改体系结构。第一个见解是云原生的，这意味着每个人都共享一个数据中心。[不清楚]，您不知道谁来来去去，并且互联网上的每个人都可以看到它。

第二，您必须假定它是零信任环境，因为您不知道谁在使用它。过去，我们具有外围安全性，但是过去的日子已经一去不复返了，因为它是云原生的，远程访问，多租户，公共云，用于内部和外部应用程序的基础结构。因此，第二个必须是-必须是零信任。

第三个原因是很久以前开始的事情，它是用各种方法定义的软件，因为您想要-您不希望数据中心内有一大堆定制的定制设备，而您想避免使用软件。您想被软件定义。软件定义的数据中心移动实现了这块玻璃，几名IT经理在一个地方协调了数百万个计算机节点。而且，该软件可以运行曾经用于存储，网络，安全性，虚拟化以及所有这些功能的软件-所有这些都变得越来越大，越来越密集。而且它消耗了大量的数据中心。

实际上，估计值取决于您的考虑方式，要为其施加的安全性（如果您假设它是零信任的数据中心），那么数据中心内部可能有一半的CPU内核正在运行而不是应用程序。这有点奇怪，因为您创建了数据中心来运行服务和应用程序，这是唯一赚钱的事情。仅为了提供这些应用程序，另一半计算就完全被软件定义的数据中心所占用。而且您可以想象，如果愿意，甚至可以接受做生意的成本。但是，它混合了基础结构，安全平面和应用程序平面，并将数据中心暴露给攻击者。

因此，您从根本上希望因此而改变体系结构。要卸载定义虚拟化和基础架构操作系统的软件，以及安全服务来加速虚拟化，因为摩尔定律已经结束，并且转移了在一个CPU上运行的软件-一组CPU，这确实非常好已经转移到另一组CPU上将使其更有效，将其分开并不会使其更有效。因此，您希望分担这些费用，并采用该应用程序软件，并使用加速器（一种加速计算的形式）进行加速。因此，从根本上讲，这些都是BlueField的宗旨。我们创建了处理器，使我们能够-BlueField-2替换了大约30个CPU内核。BlueField-3取代了大约300个CPU内核，就是说它给您一种感觉。还有BlueField-4，我们已经在构建过程中。因此，我们有一个非常积极的渠道可以做到这一点。

现在，在这个市场有多大的情况下，思考的方式是世界上每个单独的网络芯片都将是一个智能网络[听不清] –它将得到检验。它将是一个可编程的加速基础架构处理器。这就是DPU，它是芯片上的数据中心。而且我相信每个服务器节点都会拥有它。它将用BlueField之类的东西代替今天的混合产品，并且将减轻消耗数据中心今天一半的软件处理工作。但最重要的是，这将使这个未来世界成为可能，一直在实时监控每个单个数据包，每个单个应用程序的入侵情况。

那么，该应用程序有多大？这个市场有多大？每年只有2500万台服务器。那就是市场的规模。而且我们知道服务器正在增长，因此这些服务器使您对此有所感觉。然后，将来服务器将移至Edge。所有这些Edge设备都将具有BlueField之类的东西。然后我们怎么样？现在，几乎所有的互联网公司都在使用PLC。我们在那里做着非常激动人心的工作。

我们已将其包含在高性能计算中，以便将来超级计算机有可能成为云原生，成为零信任，受到保护并仍然成为超级计算机。然后，我们希望明年BlueField会产生有意义的（即使不是很大的）收入贡献，对于我们来说，这将是一个非常大的增长市场。您可以说，对此我感到很兴奋。而且我投入了很多精力。该公司正在为此努力。这是一种加速计算的形式，它将真正发挥作用。

操作员

您的下一个问题来自美国银行证券的Vivek Arya。

维维克·阿里亚（Vivek Arya）

感谢您提出我的问题。詹森，NVIDIA是否能够在您的CMP产品中消除这种加密影响？因此，即使说加密消失了，无论出于何种原因，这种下降都比我们在2018年的'19周期中所见到的更加可预测和可控制。然后，在B部分中，您如何看待核心PC游戏玩家的需求？因为当我们看到这种106％的同比增长率时，就带来了可持续性的问题。因此，请给我们您对这两个主题的看法，一个环网如何发挥加密作用？您如何看待核心PC游戏玩家需求的可持续性？谢谢你。

黄健森

当然。非常感谢。首先，很难准确估计加密挖矿的数量和位置。但是，我们只能假设其中的绝大部分是由专业矿工贡献的，尤其是当采矿量像内部[ph]一样急剧增加时。因此，我们创建了CMP。CMP和GeForce不可替代。您可以使用GeForce进行挖掘，但不能使用CMP进行游戏。CMP的产量更高，而生产这些产品并不能摆脱GeForce的供应。因此，它可以保护我们为游戏玩家提供的GeForce产品。

而您的问题是，在此问题的末尾会发生什么？我们希望有几件事。从上次我们学到了很多东西，但是您从未对这种动态学到足够的知识。我们希望的是，CMP能够使工作中的矿工满意，并将留在矿山，专业矿山中。而且我们正在尝试生产大量的此类产品，并且已经确保了对CMP的大量需求，我们将实现这一要求。

这次与众不同的是几件事。第一，我们正处于RTX周期的开始，而Pascal是最后一个GTX。现在正好在GTX周期的尾端，因为最后一个GTX也是GTX周期的尾端。我们正处于RTX 30周期的开始。并且由于我们重新发明了计算机图形学，我们重新设置了计算机行业。三年之后，整个图形业都紧随其后。每个游戏开发人员都需要进行光线跟踪，每个内容开发人员和每个内容工具都已转向光线跟踪。

因此，如果您失去了光线追踪功能，这些应用程序将变得更好。而且它们在GTX上的运行速度实在太慢了，因此，如果您愿意，我们将看到安装基础的重置。在游戏市场成为有史以来最大的时代，我们拥有了如此令人难以置信的GeForce用户基础。我们已经重新发明了计算机图形，重新设置了安装基础，并创造了一个升级机会，这在市场是游戏市场的时候，这确实是令人兴奋的，而游戏行业确实很大。

最令人兴奋的是，游戏不再仅仅是游戏。它被注入到体育，电子竞技中。它注入了艺术。它融入了社会。因此，游戏具有巨大的文化影响力，它是最大的娱乐形式。我认为我们正在经历的经历将持续一段时间。因此，我希望加密技术能够实现— CMP将引导我们向游戏玩家提供GeForce产品。我们看到了强劲的需求，并且由于我所描述的动态，我希望在相当长的一段时间内看到强劲的需求。希望通过这两者的结合，我们将看到强劲的增长以及全年核心游戏业务的强劲增长。

约翰·皮策

是的。大家下午好。谢谢你让我问这个问题。詹森，我有两个希望很快的问题。首先，我回想起你们几天前在分析师那里发布的监视器，您花的钱越多，节省的钱就越多。您一直很成功，因为您降低了真正推动渗透率增长的成本。因此，我对NVIDIA Enterprise AI软件堆栈感到好奇，您是否能给我们带来降低企业内部部署和AI成本的感觉？您是否认为与COVID锁定相关还是与成本相关，因此可以解除对已锁定的需求吗？然后我的第二个问题是关于政府补贴的问题。华盛顿有很多关于补贴芯片产业的讨论，其中很多是在国内建造晶圆厂的。但是，当我看一看人工智能时，我想不出什么重要的东西来维持相对于国家安全的领导地位。我们如何看待NVIDIA以及这些政府补贴可能对您或您的客户或您的业务趋势产生什么样的影响？

黄健森

您购买的越多，您就越[不清楚]，对此毫无疑问。这样做的原因是因为我们从事的是加速计算业务，所以我们不会加速每个应用程序。但是，对于我们确实要加速的应用程序，加速是如此之大。由于我们出售组件，因此整个系统的TCO，所有服务以及所有人和基础设施以及能源成本降低了X倍，有时是10倍，有时是15倍，有时5倍因此，当我们着眼于加速某类应用程序时，最近我们致力于真正的[ph]量子，以便我们可以帮助量子产业，量子计算产业，它已经存在模拟器，以便他们可以发现新的算法并发明未来的计算机，即使它要到2030年才会发生。在接下来的20年中，我们将有15年的时间，我们将使用NVIDIA GPU进行量子模拟，我们可以做一些非常非常出色的工作。最近，我们在计算生物学中的自然语言理解方面做了很多工作，以便我们可以对生物学进行解码，并了解生物学如何推断出对生物学的理解并对其进行预测性改进并设计新蛋白质。这些话非常重要。这就是加速计算的全部。

我们的企业软件，我非常感谢这个问题。我们的企业软件曾经与BGP差不多，后者是在VMware环境或Red Hat环境中虚拟化GPU，并使多个用户可以使用一个GPU，这是企业虚拟化的本质，但是现在有了NVIDIA AI，NVIDIA Omniverse，NVIDIA Fleet Command，无论您是进行协作还是针对机器人和数字双胞胎的虚拟仿真，设计工厂还是进行数据分析，了解可创建AI模型，预测模型的预测功能您可以使用Fleet Command在Edge上进行部署。我们现在拥有一套功能强大的软件，与当今的企业服务协议保持一致。这与当今的企业业务模型一致，

而且，更重要的是，通过创建优先级高的软件，我们可以为庞大的合作伙伴网络，OEM合作伙伴，增值经销商，系统集成商，解决方案提供商提供此功能，从而为成千上万的IT销售专业人员组成的庞大网络我们通过我们的网络连接在一起，我们为他们提供可以推向市场的产品。因此，分销渠道，销售渠道，VMware，Cloudera的销售渠道，我们所有合作伙伴的销售渠道[不可识别]和设计，Autodesk [不可识别]等等，所有这些销售渠道以及所有这些合作伙伴现已成为合作伙伴，并将我们的产品推向市场。

而且我们有一个向OEM开放的完全集成的系统，因此他们可以创建运行堆栈的系统。它全部经过认证，所有测试，所有基准测试，并且当然，非常重要的是，全部受支持。因此，这种将产品推向市场的新方式，而我们的云业务将继续增长，而AI的这一部分将继续增长，这是直接的业务。我们直接向他们出售组件，我们直接为他们提供支持。但是世界上有10个这样的客户。对于企业而言，有成千上万的行业。因此，我认为，我们现在拥有一个强大的堆栈和一个出色的软件堆栈，使我们能够将其推向全球市场，以便每个人都可以购买更多并节省更多。

斯泰西·拉斯贡（Stacy Rasgon）

嗨，大家好。感谢您提出我的问题。[听不清]科莱特。因此，科莱特（Colette），上个季度您曾暗示过，我想第一季度将成为游戏行业以及整个公司开始的低谷，并且这一趋势将持续到整个一年。我想鉴于我们在上半年看到的实力，您仍然相信情况是这样吗？我听到了你们的声音，我认为围绕该点的舞蹈有点回应其他问题之一。但是你能澄清一下吗？您是否仍然相信核心游戏业务可以在今年剩下的时间里连续增长？而且我猜想数据中心也有同样的问题，特别是因为听起来像是超大规模的声音现在又回来了，例如经过四分之一的消化以及随后您谈到的所有其他不利因素。

科莱特·克雷斯

是的，史黛西，谢谢你的提问。因此，首先我要谈谈第一季度的结果。当我们看第一季度时，我们真的在讨论关于第四季度和第一季度之间的期望的很多内容。考虑到我们所知道的仍然是对游戏的高需求。我们相信，我们将在第四季度到第一季度之间继续增长，但通常我们不会这样做。而且我们绝对具有增长的实力和整体需求。从那时起，当我们正在努力为我们所说的强劲需求提供更多的供应时，再次导致从第一季度到第二季度的持续增长。我们已经谈论过，我们将有更多的供应。随着我们进入下半年以及游戏领域，我们预计将继续增长。

现在，我们一次只指导四分之一，但是我们的计划是获取货源，为整体游戏玩家服务，努力建立渠道，因为我们知道渠道非常精简。是的，我们的确如此，并且仍然希望在下半年有所增长，特别是当我们看到游戏阵容，假期整体来临，重返学校，对我们来说都是非常重要的周期时。而且，有很大的机会可以升级RTX安装基础。

现在，就数据中心而言，将在此处按照我们的指导进行工作。在总体指导中，我们计划从第一季度增长到第二季度。而且，随着数据中心在下半年继续加速发展，我们确实看到了。我们在这里再次拥有丰富的产品阵容。现在，我们已经添加了推理产品和大量使用我们现有软件的整体应用程序，这再好不过了。因此，这也将是一个看到持续增长的机会。我们将在为这两个市场提供所需的服务方面开展工作。但是，是的，我们可以肯定在下半年看到增长。

黄健森

好，谢谢。感谢您今天加入我们。NVIDIA计算平台正在加速发展。在GTC推出后，我们现在正在开发新的平台和计划。我提到了几个。首先，通过NVIDIA RTX，NVIDIA AI和NVIDIA [不清楚]的融合来实现。我们构建了Omniverse，这是一个用于虚拟协作和虚拟世界的平台，可让数以百万计的艺术家和设计师在自己的metaverse中一起创作。其次，我们为拥有GPU，DPU和CPU的三支数据中心规模的计算公司奠定了基础。

第三，人工智能是我们时代最强大的技术力量。我们与云和消费者互联网公司合作，以扩展和商业化基于AI的服务。而且，我们正在使每个企业和每个行业的AI民主化。借助NVIDIA AGX认证的系统，用于对话AI，语言理解，推荐系统的NVIDIA Enterprise AI Suite预培训模型以及我们在整个IT行业的广泛合作伙伴关系，我们消除了每个企业访问最新技术的障碍AI。

第四，NVIDIA Clara在利用AI革新基因组学和生物学方面的工作对医疗保健行业产生了深远的影响，我希望在未来能更多地告诉您。第五，电动自驾和软件定义汽车即将问世。借助NVIDIA DRIVE，我们正在与全球运输行业合作，以重塑汽车架构，重塑移动性，重塑驾驶并重塑行业的商业模式。交通运输将成为世界上最大的技术产业之一。

从游戏，虚拟宇宙，云计算，人工智能，机器人技术，无人驾驶汽车，基因组学，计算生物学，NVIDIA在当今发展最快的市场中正在开展重要的工作和创新。如您所见，在涵盖PC，HPC，云，企业到自治边缘的计算平台之上，我们还改变了业务模式，超越了芯片。NVIDIA vGPU，NVIDIA AI Enterprise，NVIDIA Fleet Command和NVIDIA Omniverse将企业软件许可和订阅添加到我们的业务模型中。NVIDIA GeForce Now和NVIDIA DRIVE（以梅赛德斯·奔驰为主要合作伙伴）是我们最重要的端到端服务。

我要感谢所有NVIDIA员工和合作伙伴所做的出色工作。我们期待在下个季度向您介绍我们的进展。谢谢你。

操作员

今天的电话会议到此结束。您现在可以断开连接。

（这份记录可能不是100％的准确率，并且可能包含拼写错误和其他不准确的。提供此记录，没有任何形式的明示或暗示的保证。表达的记录任何意见并不反映老虎的意见）