社区

前情提要：英伟达财报：重仓2亿的玩家梭哈了看涨

英伟达财报前有个哥们平仓 $NVDA 20240315 570.0 CALL$ ，赚了3亿，然后用2亿继续roll $NVDA 20240315 680.0 CALL$。

然后上周五，也就是财报第二天，这哥们将2.5万手 $NVDA 20240315 680.0 CALL$平仓，随后用前两次梭哈的全部利润约3.5亿（本金1.45亿）继续all in3.14万手看涨期权 $NVDA 20240517 720.0 CALL$ 。

当然，持续关注的朋友们可能从图中看出一点问题，买卖方向不太对。识别期权买卖方我们之前聊过，标签只是辅助，进一步确认主要看成交价格偏向：成交价偏向买方是卖出方向，成交价偏向卖方是买入方向。从这一点来看 $NVDA 20240315 680.0 CALL$毫无疑问是平仓。

问题 $NVDA 20240517 720.0 CALL$ 到底买入call 还是卖出call 呢？

老虎跟barchat显示的买卖价区间有差异，从老虎来看偏向卖方，而barchat偏向买方。

我们根据到期日和成交额梳理一下想法。首先平仓680证明大哥没有想要行权接盘的想法，选择2个月后的期权符合他之前的操作：第一次roll仓前他在1月22日买入3月15日到期的看涨期权，而后在不到一个月的时间英伟达暴涨，1.45亿变成4.4亿。

而后第一次roll仓目标是赌财报，所以选择同样到期日更高行权价的看涨期权680，不过只拿出利润2/3进行梭哈。而第二次roll仓他选择投入全部利润3.5亿毫无疑问是继续滚雪球。而从赌财报的行权价680来看，作为一名稳重派买方我不认为他做卖方时会选择深度价内。

所以我个人更倾向于barchat的买方视角，即2亿哥选择继续买入看涨期权。由此我还是选择卖出每周看跌期权。

假如2亿哥跟我推测的操作相反，是卖出看涨期权，问题也不大，行权接盘即可。

不知道诸位对于他的操作有何看法，可以聊一聊。