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随着美国大选的临近，投资者开始密切关注两位候选人的政策主张，以及这些政策可能对金融市场产生的影响。上一篇文章我们介绍了【干货】提前布局美国大选，哪些股票受益于特朗普政策？今天这篇文章，想跟大家重点探讨如果贺锦丽（Kamala Harris）当选总统，哪些行业和股票可能会受益于她的政策。 哈里斯的政策理念与相关概念股 税收政策 哈里斯主张对富人和大企业加税，以支持中产阶级和低收入家庭。她计划将企业税率从当前的21%提升至28%，同时提高资本利得税，对年收入超过100万美元的长期资本利得税率将由20%提升至28%。哈里斯的另一项提议是将公司股票回购的税率提高四倍，哈里斯希望促进消费和经济增长，从而间接推动相关行业的发展。 清洁能源 在气候变化日益严重的背景下，哈里斯将清洁能源发展置于优先位置。她的政策将强调对可再生能源的投资，包括风能、太阳能和其他清洁能源的研究和开发。哈里斯计划通过政府补贴和税收优惠，鼓励企业加大对清洁能源的投入，从而推动美国在这一领域的领导地位。 $Enphase Energy(ENPH)$ $新纪元能源(NEE)$ $第一太阳能(FSLR)$ 因其在美国制造和清洁能源领域的核心地位，预计将受益于政府的税收优惠和补贴政策。除此之外，相关的ETF如 $太阳能ETF-Guggenheim(TAN)$ 同样值得关注。 住房建设 哈里斯在住房政策方面同样雄心勃勃，提出要在四年内新建300万套住房，并为首次购房者提供高达25,000美元的首付补贴。这些措施旨在缓解住房短缺，降低住房成本，使更多家庭能够拥有自己的房屋。哈里斯的住房政策将对房地产市场产生深远影响，促进建筑行业的复苏和增长。 哈里斯的住房政策将极大地推动建筑行业的发展。相关公司包括： $霍顿房屋(DHI)$ 作为美国最大的住宅建筑商之一，它将直接受益于哈里斯提议的住房建设政策和首次购房者的财政补贴。 $莱纳建筑公司(LEN)$ 是另一个主要的住宅建筑商，预计将在哈里斯政府的住房政策下获得更多订单。当然除了直接投资地产股之外，REITS也是一个不错的选择。 医疗保健改革 在医疗保健方面，哈里斯支持降低医疗成本，扩展医疗保险的覆盖面。她曾表示希望推动全民医保的实现，但在选举过程中也提出了更为温和的方案，即在保留私人保险的基础上扩大联邦医疗保险的覆盖。这一政策意在降低医疗费用，提高医疗服务的可及性。 健康保险公司可能会成为赢家， $联合健康(UNH)$ 作为领先的健康保险公司，UnitedHealth可能会因哈里斯推动医疗保健改革而受益，尤其是在扩大医保覆盖和降低药品价格方面。 $西维斯健康(CVS)$ 该公司在医疗服务和药品零售方面的多元化布局，使其在医疗政策改革中具有潜在的增长优势。 科技监管 哈里斯主张对科技行业与人工智能，哈里斯同拜登一样较谨慎，拜登任期内推出《芯片法案》。同时哈里斯曾表示“要求验证AI工具不会危及美国人民的权利和安全”，并支持拜登对AI的监管科技龙头或承受哈里斯宣称的AI安全调查及“反垄断”政策压力 科技公司可以从哈里斯提出的人工智能数据中心的税收抵免中受益。作为三大云服务提供商， $亚马逊(AMZN)$ 、 $微软(MSFT)$ 和 $谷歌(GOOG)$ 可能是这方面的最大赢家。 $英伟达(NVDA)$ 也可以得到相当多的帮助，因为它的 GPU 在 AI 数据中心被大量使用。 根据中金的观点：总体来说，从市场和资产影响上，哈里斯“不温不火”且大体维持现状的政策，也基本决定了对市场的影响幅度大概率小于特朗普。其直接通过财政扩张补贴居民的方式，会使短期内发债增加甚至带来阶段性需求通胀压力，故对债券资产不利，并会支撑美元；其加税政策，也不利于美股；大宗供给可能继续受限。 目前离美国举行大选还有不到1个月的时间，虽然特朗普目前占据优势，但一切尚未尘埃落定，关注哈里斯的虎友也可提前布局。