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$新潮能源(SH600777)$ 先来看9月10日星球分享：9月10日据媒体报道：“自美国成为石油净出口后，美元指数和油价呈现正相关。本周美元指数、10Y美债利率上行皆由油价上行推动。本周美元指数、10Y美债利率分别上行至105.1、4.26%。10Y美债利率上行的8BP中有7BP来自隐含通胀预期，实际利率仅贡献1BP，凸显油价上行预期传导。美元指数也受到油价上行的影响，自2020年以来，美国已经成为石油净出口国，这意味着油价走高对于美国经济是有益的，所以在2020年之后，过去几十年美元指数和原油价格的反向关系已经逐步变为正相关，即油价越高，美元指数越强。如果全球油价还有上涨空间，那么美元指数就还能够继续走强。”我的看法是：“过去美国石油主要靠进口，油价越高美国通胀越高，美联储需要加息把通胀压下去，所以油价和美元指数一般是负相关。现在油价越高对美国的相对来说影响没那么大，甚至还有一定正向影响。目前石油生产的基本情况是：目前世界第一大石油生产国，是美国。第二是沙特。第三是俄罗斯。第四是加拿大。目前是第二第三的石油生产国在减产，而第一、第四在增产。第二第三减产石油取得的价格支撑，第一大生产国躺着获利。而之前三星的存储的世界第一的市场份额就是对手减产，它逆势扩张得来的，而是三星的市场份额在这种情况下，越来越领先。现在石油第一大生产国美国的石油供应也是逆势扩张，而第二第三是减产收缩，这样下去美国的市场份额也会越来越大，而沙特和俄罗斯会减少。美国这一招是阳谋，如果美国增产沙特和俄罗斯也增产那么石油价格崩溃，刚好有利于美国经济压低通胀。若沙特和俄罗斯减产那么美国可以抢占沙特和俄罗斯的市场份额，而且用他们两个减产取得的价格支撑把增产的石油卖出去。”从上图可以看到美元指数和布油同方向上涨。我们再来看这一段美元指数和油价怎么走。近期美元指数走势，如图：石油价格走势，如图：这一段美元指数和石油走势几乎一样，单边下跌。从上文可以看出，美元指数和油价走势可以说是同涨同跌。据媒体报道：“根据上周发布的数据，美国原油产量在九月份意外达到了历史新高的每天1320万桶，超过任何其他国家，约占全球产量的八分之一。周三，西德克萨斯中质原油价格跌破了每桶70美元的大关，分析师表示这部分是由于美国页岩油田的产量超出预期所驱动的，OPEC+同意削减成员国产量，以稳定油价。”我的看法是：“随着美国成为净出口国，油价涨跌对美国其实都有利，油价涨美国出口赚的多，油价跌有利于美国通胀预期降低。但油价暴涨暴跌对美国是不利的。因为暴涨导致通胀预期爆表，暴跌会导致美国石油生产商亏损倒闭，而且一般油价暴跌都和美国系统危机有关。所以目前欧佩克➕减产保价，美国可以借机扩大市场份额，现在美国生产商正在加紧生产，扩大市场份额，现在就是按照当时我的预判来走的。这时候欧佩克➕非常被动，除非直接大规模减产或者大幅度增产，增加油价的波动，如果持续这样慢慢减产，那么市场份额会被美国逐渐蚕食。”