$蔚来(NIO)$虽然看多，但是蔚来的问题不少。网上能搜到的看到的都差不多，我就插一句话，蔚来的公关是不是该换了，用屁股思考的吗。一直对标bba，但现实还是挺残酷的。有能力消费的那群人还是会买bba。且走且看吧。换电估计很快就不会是独此一家了，但人家那不是给小汽车用的。再加上麒麟电池明年量产，进一步缩短充电时间和提高续航。希望蔚来保护好自己的护城河吧。别到时候自己砸了自己，

                       下半年的主要机会

旅游、酒店、机场航空 家电等后疫情消费复苏。

在线经济（办公 教育 医疗 旅游）---其实就是数字经济的主要线上载体。

科技领域迭代技术 ：CTB 车身电池一体化技术 自动驾驶（激光雷达） 一体化压铸 HIT（HJT）光伏异质结电池 抽水蓄能（传统水电的老树开花）

目前热炒的整车个股、锂电池、风能，光伏成熟技术板块机构有出货的冲动。

消费降级或新领域突起：户外消费（露营 烧烤 房车） 预制菜

国企（含军工）改革重组3年行动计划收官之战，机会多多。

下半年以后的主要风险点

1 短期看党的20大会议最近就会结束。政治护盘维稳的目的达成。

2 美国持续加息，强势美元回流，新兴经济体资产泡沫破裂（包括美国、中国也会承受不小的冲击---股市房市，房市则是最大的风险点，是危机的核弹级导火索）

通胀在美元加息下没有明显回落，则世界经济走向滞胀最终演化为通缩，世界经济大萧条。

3 目前市场热炒的新能源板块高高的股价承受不住资本抽血以及业绩无法兑现的风险，高位再次回落。赛道股再次瓦解（可以类比年初至今的地产股走势）。新能源车销售数据高位回落（售价太贵、保险加价抹平相较汽油成本优势、补贴延期到期、技术不完善、里程焦虑、自燃、二手车残值相较油车太低抹平购置税减免优惠，充电设施稀少、快充技术不成熟、安全事故频发。）

4 疫情在秋冬季再次卷土重来，而且有可能是加强版的变异。出现其他传染病疫情全球大流行（比如猴痘）。

5 国内近一年来没有同步美元加息、缩减QE，硬抗通胀，下滑的经济数据和高启的通胀严重挤压了央行再次量化宽松的空间。一旦有隐形收缩动作出手，则会成为压垮骆驼的最后一根稻草。

6 俄乌战争升级为小型核战争（波兰等国的加入导致局势升级，俄罗斯不得不发射小型核弹）