$数字政通(300075)$ 这家公司的概念不少。“星揆计划”是低空经济概念；“麒舰”是华为鸿蒙概念；“晶石CIM”是车路云概念，数据要素每年贡献的利润很稳定，公司甚至还有算力概念。现在这种流动性四溢的节点，叠加公司的市值不算高，确实很有可能引起游资的关注。如发布“麒舰”当天，大盘还在跌，数字政通很容易就拉了个20cm！
从基本面看，数字政通软件业务受政府投资下降影响，合同签约周期、验收周期都有所滞后。公司历史上像今年三季度这样项目延迟确认导致单季亏损的情况尚属罕见。数字政通的生意模式属现金流消耗型。现行业近一半参与者暂未盈利，行业短期挑战严峻有助于竞争对手退出，对数字政通属长期利好。
当然了，个人认为数字政通像今年三季度单季亏损的情况并不会持续太久。
一是超长期特别国债对数字经济的支持明确；
二是11月8日《国务院关于提请审议增加地方政府债务限额置换存量隐性债务的议案》流出。高层提出增加6万亿元地方政府债务限额置换存量隐性债务中强调了“针对性”、“有效性”以及兜底基层“三保”和民生工程，数字政通所在的数字政府赛道将是关注的焦点。
之前市场关于“化债”的炒作方向主要是AMC公司以及一些园林、环保类公司，其实数字政通所在的“新质生产力”赛道的利好属性更明确一些。
《关于加强数字政府建设的指导意见》提到了“平台支撑数字政府”，尤其是数字政通的主力业务“一网统管”，期限是到2025年（既十四五最后一年）。而今年末落地化债的举措，预计也与“十四五”各地各项预期达成的节点相关。考虑到化债政策落地的时间，明年数字政通的业务将会有大幅向上修复的可能。
以往交通、应急、公安等部门是分别采购的不同平台，既有资源浪费，不利于“过紧日子”，也不利于像投诉举报等信息线索的跨部门交接。
据我所知我们省用的就是数字政通的平台。仅今年上半年，数字政通就新获得了60余个城市的运行管理服务平台合同，目前公司承建省级及直辖市平台市场占有率超85%，地级及以上城市市场占有率超70%。明年“十四五”的最后一年，新签订单量可能还会冲一把。
不论是出于题材炒作，还是数字政通业绩面确定性较强的低谷判断，现在时机都比较适宜。该票我也反复操作过多次，至今胜率都是100%！
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