宏观热议，我们自上而下看a股

宏观热议，我们自上而下看a股

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今年A股哪些行业可能会有机会？结合两会的政府工作报告，最近的一些新闻话题，说说我自己看法，关注+点赞，来一波支持。

首先就是，今年的GDP增长目标定在了5.0%，赤字率从2.8提升至3.0，专项债从3.65万亿至3.8万亿 ​​​

总量目标上，我们看一组数字就明白了，2023年中央财政赤字31600亿元，通过发行国债弥补，比2022年增加5100亿元。地方财政赤字7200亿元，通过发行地方政府一般债券弥补，与2022年持平。

今年新增5100亿元财政赤字，为何都由中央财政负担？这是因为目前中央杠杆率较低，有较大的加杠杆空间，而地方政府债务规模较大，从化解风险的角度，应该由中央更多加杠杆，地方没加杠杆的空间。

这个跟我之前观点非常契合，我老喊着说国内结束了为期8年的去杠杆的周期，后面就是中国式QE(中央财政加杠杆+中央银行扩表)，但能上杠杆的有且只有中央财政，是不是有重若有所得，若有所失的感觉。

今年多看改革，改革就是以淡马锡模式，即国有资本投资公司，改革270万亿庞大的国资系统，显著提高国资的资产回报率，逐渐替代土地财政，化解地方政府的财政悬崖，自然就是大型央国企的价值重估。

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另外偏宏观点，还想提个最近老被热炒的话题，集装箱空箱堆满了港口的话题，我得来驳斥波次，很多up主借此唱衰出口，真的要么是一叶遮目，要么就是别有用心。

集装箱数量增加是因为基数增加的，过去两年新生产了很多集装箱，之前这些箱子都在美国，现在航运通了，都运到我们这边来了，然后出口数据不好，有很大的原因是因为我们供给没跟上，之前口罩再加上今年过年在一月份，你要买东西给别人也要有个生产周期。

另外最近BDI波罗的海指数创了2月新高，bdi就是煤炭、铁矿石，我们相关性占了40%，说白了，我们后面要出口，那先把原材料进来进来，BDI这么强劲，不见得出口会有多差。

为啥我说别有用心呢，就是会哭的孩子有奶喝，估计搞外贸的，希望人民币继续贬值，后面出口好做点。

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谈完宏观谈细节谈行业。

哪些是所谓的重点行业？报告上肯定不会明确写出来让股民去关注什么，但是我们可以从国家的措辞上找到依据，有些行业今年和去年的表述明显不一样了。

比如消费行业，去年是“推动消费持续恢复”，今年变成了，“将恢复和扩大消费放在首要位置”，优先级明显提升了。

消费国家已经提了好几次了，表述提升并不意外，倒是“数字经济”，两会上被重点提到了。去年说的是，“促进数字经济发展”，今年变成了“大力发展数字经济”，而且2月末的时候，国务院刚刚印发了《数字中国整体布局规划》。这个行业未来有望实现戴维斯双击，政策催化加基本面反转，说白了就是我眼中，今年的主线主线主线！

当然也有不少人说，亮点是军费支出增长7.2%

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但军工这个板块，a股最近不温不火，主要就是自2022年之后的签订的订单，需要缴纳增值税，而2022年之前的订单可以免缴增值税！

关于23年后面的热点预期，您有什么想说的，评论区留言。