第369篇 药

周末也没什么行情，我们简单聊一只老朋友-美股的医药股小弟（当年的大哥）

这只股票之前因为在新冠疫情里被大家熟知，我后面短暂的进行过一些SELL PUT的操作，后来简单做了个波段在85附近出手。值得注意的是，哪怕公司目前有177亿美金的债务，公司的分红和股息率一直非常的稳定，确保各位股东可以安心睡觉该消费去消费。

吉利德科学（Gilead Sciences）在第一季度发布了一些数据，其中包括对其最近收购的药物seladelpar和一些关键的III期试验的决定。我简单总结了一下

1. **Seladelpar的情况**： - Seladelpar是口服PPAR-δ激动剂，目前正在接受FDA审查，用于治疗原发性胆汁性胆管炎（PBC）。 - 预计FDA将在8月14日做出决定，如果获得批准，预计将为今年的销售做出适度贡献，并在未来几年做出更有意义的贡献。 - 与其他类似药物elafibranor相比，吉利德对seladelpar的前景持乐观态度，认为其有可能成为最佳产品之一。（如果你要布局期权策略的话，8月份肯定是一个值得关注的节点）

2. **HIV药物Sunlenca（lenacapavir）**： - 下半年将公布PURPOSE-1研究结果，这将支持该药物作为艾滋病毒预防的上市。 - 预计这将成为吉利德未来的增长动力之一。（能不能赚钱不知道，但是关注度应该还不错，尤其是，现在大家结婚率这么低的情况下··）

3. **Trodelvy在膀胱癌和乳腺癌治疗中的前景**： - 预计将在下半年公布TROPiCS-04研究的数据，这可能支持Trodelvy在美国获得全面批准。 - 同时，ASCENT-03试验数据也将在下半年发布，这有望为Trodelvy的市场扩大和销售增长提供支持。（唯一的问题是现在乳腺癌大家的医疗支付意愿还是否足够？）

4. **Magrolimab的状况**： - 吉利德终止了抗CD47单克隆抗体Magrolimab的开发，这是在一系列挫折之后做出的决定。 - 该决定是基于研究数据未能显示疗效且增加死亡风险的考虑，这表明吉利德对于确保药物的有效性和安全性持有高标准。（是药三分毒啊···问题是这药还没疗效？）

GILD第一季度主要的问题是营收增长缓慢，但是利润大幅度下降，尤其是今年整个美股的减肥药风口和GILD没什么关系，大面积的砸低了估值，公司以前一直很依赖自己的丙肝药，但好像慢慢这东西越来越不赚钱了。。很多数据都低于分析师的预期。

个人觉得如果你打算配置一些相对低估的医疗股，GILD适合作为你在纳斯达克的医疗ETF之外的一些补充，但绝对不可以重仓，目前以上4条都和公司的业绩反转关系不大，主要集中在情绪面。但考虑到公司的股息目前尚可，也没必要特别轻仓。医疗股的估值确实被拉的比较高，但都主要是GLP-1的功劳。如果你大量持有医疗ETF，配置相对于医疗ETF的10%的仓位在GILD里面风险并不大。从月线来看，也接近进入布林下轨，算是风险释放的差不多了。

感谢收看，麻烦点个赞

顺便预告下，新的交易大赛应该又快开始了！ $MicroStrategy Incorporated(MSTR)$ $吉利德科学(GILD)$ $iShares Bitcoin Trust(IBIT)$