我的期权交易观——OptionPlus的老虎首帖🆙

大家好，很高兴来到老虎，超过10年美股交易经验，非常喜欢期权，金融衍生品的明珠，但期权一定要基于底层资产而运用，因此它更多时间是一个Plus的状态。我的投资目标是在市场中从容的活下去，可以叫我小＋，但不要叫＋＋。

先说说我的期权交易观，之所以是交易，不是投资，因为有的时候确定有一些赌性，称不上投资。

大部分情况下，我的期权仓位占比都非常低，剩余的钱做好绝对的cash secured。在我超过的10年的炒股生涯中，我所认识的玩期权并且长期活的很好的高手们，期权仓位也都不高。

三个原因：

1）流动性弱，期权是股票衍生品，volume比股票本身小很多，如果底层标的物的volume就不够大，比如大部分中概股，那对应的期权volume就更少，再分配到不同价格、不同到期日的每张合约上就更少，导致bid和ask的价差大；

2）时间为敌，期权的价值是内在价值+时间价值，时间价值会一直随着时间流逝而减少。

3）多维空间，股票是一维空间交易，期权是在复杂的多维空间，除了要考虑正股价格的变动，还要考虑波动率、时间价值、Gamma…

那么，期权适用于哪些场景？

1）用于低价抄底看好的公司，sell put策略

2）已经盈利的正股，但距离理想的目标价还有一定距离，做sell covered call

3）财报，财报有很多不同的玩法。

4）事件布局，跟财报异曲同工，小赌怡情。

下周就进入美股财报季，大标的几乎都在10月发财报，下一篇重点分享一下我的财报玩法。