一个曾经的名创优品内部员工告诉我，Miniso是一家很不错的企业，你一定要打新，而且应该长期持有，其理由整理如下：
- 网上很多拿Miniso和沃尔玛、无印良品对比的都错了，Miniso的初始老师是日本的daiso ，是日本最出名的“百元店”，折合汇率也就是7元店，至于拿美国大达乐的近600亿美元市值与之对比，个人认为是是严重高估了Miniso。
- Miniso的产品非常便宜，号称"10元店",其受众主要是中国庞大的青年消费者、包括学生、初入职青年等等，其中学习办公用品、生活用品更是广受追捧，在许多3、4线城市，一个商场中人最多的很好有可能就是Miniso，且公司由于产品的优秀的外观更在同行中处于领先地位。
- 虽然说miniso就如同拼多多，山寨起家，但是不要瞧不起他，毕竟在中国这种地方大家更需要的是物一般美价廉的Miniso，而非无印良品那种性价更低一些的企业。
- 内部员工运营成本极低，虽然员工数量大，但员工比例中更多的是一小时12块钱的兼职学生，这些学生流动性虽然很大，但是对于技术含量降低的售货引导员来说足够了，且每个员工有对应的考核标准，如果未能达到指定要求运营额，需要自费购买店铺产品，这极大促进了产品的销售。
基于朋友的信息，那么Miniso到底该不该购买呢？现在我对整个信息进行了梳理和进一步思考。
·关于全球市场竞争对手规模对比：
在日本有两家类似Miniso的企业， 一家是Daiso、一家是seria，daiso其官网看到其全球约有5600家分店，市值为630亿人民币，约合94.5亿美元，其营收也远超Miniso，按此规模，Miniso自称全球第一大生活方式用品零售商是否有误？或则说取其优势过于突出的项来对比。
daiso全球化脚步明显优于Miniso，其全球共有2248家分店，尤其在台湾、新加坡等地区更遥遥领先与Miniso。我们再来看另一家百元店seria，其全球共有1700家分店左右，市值约为50亿美元。
我们再来看一下Miniso整体情况，其全球共计4200家分店，海外分店1680家，整体市值估量为53.99-57.07亿美元。整体估值不算高，但对比与两家竞争公司，名创优品直营店显然少于daiso以及seria，因此其庞大的体量有更多的加盟商，水分大于daiso,且受到国际关系影响，Miniso注定比daiso更能获得欧美国家认可。
·关于Miniso自身优势：
a.名创优品有比daiso等更强大的内部优势，那就是超大体量的国内市场，且处于“十元店”绝对霸主地位，短期内无任何竞争对手，至于未来马云的一元店之类，那是后话了
。
b. 名创优品对比其他竞争对手 拥有庞大的物流和货源，根据市场信息，名创优品有80%的商品来之中国，可笑的是daiso等对手也有60%的商品来自于中国，居于此也不难理解daiso在中国折翼的原因。
c. 未来整体而言，Miniso依托庞大的国内市场以及未来中国科技的领先、其线上线下等多种模式的结合，前途明显优于国外竞争对手。
·关于目前的Miniso：
财报我们就不列举了 都放在那，文章也多着呢， 整体而言就是营收等还过的去。虽然处于亏损，但是也不是很差。更让我感兴趣的是起工提供了8000个核心sku,并且与漫威、迪士尼、helloKitty等17个全球知名IP合作，同时其有效会员数突破2230万，且均在过去12个月购买过其商店的产品。这些对于未来疫情后的海外市场具有报复性消费的潜在可能。
·最后的总结：
- 相比于daiso的市场规模和市值以及运营模式来看来看、Miniso的整体定价不算低、处于中等偏上的定价，但是依托庞大的中国和比较玄幻的美国股市，倘若能以中等17元左右发行定价的话个人认为是值得入场的。
- 如果Miniso跌破发行价出现市值50亿美元的话那更可以考虑长期持有了，毕竟不可能比只有1700家的serial更便宜。
建议多账户分着打，毕竟这次是非常明显的僧多肉少，且美股打新梭哈也没用~~~~~~
精彩评论