现在不是“牛市会不会来”的问题，而是应该买什么的问题！

鉴于宏观形势已经发生转变（详见《港股7月行情回顾与8月行情展望，8月或是牛市的春天！》），现在最重要的问题不是“牛市会不会来的问题”，而是应该买什么的问题！所以，今天把自己一直跟踪的几个股票做一个梳理（非荐股，不要抄作业，时间有限，个人记录梳理）。

一、贝泰妮：业绩底部+行情底部修复逻辑，能否乘风破浪？

（1）基本面：主要做化妆品，去年双11经历了产品质量问题，股价大幅度下跌，今年就是业绩不好，且大股东减持，导致股价一路下跌。整体来说是敏感肌化妆品的品类第一，具有很高的护城河，现在逻辑是业绩底部+行情底部。

（2）技术面：目前下跌比较充分，且筑底完成，底部成交量放大，强势上涨阶段，看好。

（3）消息面：主要是大股东减持到了7月份都实施完毕，其中一家股东发了减持公告，但是最终没有减持，所以是利好消息出现。且公司在618增长有了提速的迹象，所以，消息面偏多为主。

（4）估值面：当前市值443亿，22年营收50亿，净利润9.51亿，PE（TTM）为41.73倍，2023的预测PE为33倍左右，从PE-Band看，已经处于估值底部。按照PEG来估值，预期每年30%的增速，当前也较为合理，所以，现在还是赚成长的钱。

（5）操作策略：小仓位买入，回调继续买，共2份，博估值修复逻辑行情，哪天股东重新开始减持，就卖掉。

二、荣昌生物：政策利好+估值修复逻辑。

（1）基本面：荣昌生物是ADC领域的龙头，且有2款左右的商业化创新药品，且已经进入医保目录，在行业政策利好的刺激下，7月份迎来了股价爆发式增长。

（2）技术面：技术面目前处于强烈的多头中，回踩就买入。

（3）消息面：具体分析见《荣昌生物大涨18%，下跌了近半年的医药股行情要来了吗？》，主要是超跌+基本面利好政策的刺激下，荣昌生物实现了单日暴涨，但是没想到能涨这么多，涨幅50%左右。

（4）操作策略：回踩买入，不高于压力位可以不卖出。

三、诺辉健康：Q2业绩炸裂，但是股东减持，股价跌了一些，是好机会。

（1）基本面：诺辉健康上半年营收超去年全年，达到8.2亿元(单位：人民币，下同)，保持三位数百分比高速增长。诺辉健康预计，上半年总收入约8亿元至8.37亿元，同比增长254.2%至270.8%。毛利约7.3亿-7.54亿元，同比增长294.6%至307.3%。毛利率预期为87.3%至94.3%，较去年同期的82.0%持续攀升。具体分析详见《诺辉健康23年上半年业绩预告解析：业绩暴增，毛利直逼茅台，股价却暴跌！》。

（2）技术面：技术面遇到上涨支撑位，目前强势反弹中，看多为主。

（3）消息面：消息面主要是摩根增持，利好股价。但是近几日，南向资金卖出，可能不是很好，主要是诺辉健康前期没怎么跌，没荣昌跌的厉害，所以涨起来也没那么猛。

（4）操作策略：如果没有仓位可以持仓，如果有仓位，可以算一下和荣昌的性价比，那个更高买哪个。

四、海吉亚医疗：对标爱尔眼科的长牛股。

（1）基本面：基本面的分析详见《遭遇易方达减持，一路下跌的海吉亚医疗投资逻辑是否已经变化？》和《海吉亚医疗：2023年的第一个翻倍盈利股，投资逻辑与操作反思》，基本面没有问题，那就是估值的打到多少的问题，这个主要看流动性，总之一个长牛股，即使持有亏损也不怕退市。

（2）技术面：下跌比较充分，目前开启涨势，看多为主。

（3）消息面：2023年7月25日，公司发布公告，收购西安长安医院100%的股权，合计代价为16.6亿元，以公司内部资源及外部贷款融资拨付。基本符合预期，就是按照自己的计划扩张，偏多为主。

（4）操作策略：买入加仓为主。但是此股不能着急，因为是长牛股。

五、小鹏汽车:G6+大众，基本面稳固，想象力当前还比较丰富，最大问题是是否已经涨的过高了？

（1）基本面：具体分析可以看《G6发布，小鹏汽车连续大涨，还能涨多久？——基于销量的股价预测》，加之大众入股，基本面没有问题。现在的问题就是小鹏是否涨的过高了？

（2）技术面:当前处于强势多头中，最大的风险是超卖，比较累计了太多的获利盘，但是当前的小鹏已经完全不同于之前毛利率快为负数的小鹏，就涨幅空间来说，就看前面的山坡有多高就可以。

（3）消息面：主要是G6大卖+大众入股，没啥好分析的了，强势偏多为主。

（4）操作策略：回调买入，空间看到100以上。

六、其它总结：行情很疯狂，我们要理智！

以上是我比较熟悉的几个股票，由于时间和篇幅关系没法写太多。当前（2023年7月30日23:23:51）的行情很疯狂，但是目前最大的风险就是追高的风险，但是结合前文的分析，即使有回调，可能也不会太久、太深，所以还是买入，分批买入为主，不要一把梭哈。

个股方面，首先是行业“证券+地产+科技+创新医药”，其次才是个股精选，关键就看个股的性价比怎么样，暴跌业绩+股价的偏离程度。

还是那句话“现在不是“牛市会不会来”的问题，而是应该买什么的问题！”

本文是交流感悟，不做投资建议，请谨慎决策。