雷递网 雷建平 11月22日
毛戈平化妆品股份有限公司（简称：“毛戈平”，股票代码为：“01318”）日前开启招股，准备2024年12月10日在港交所上市。
毛戈平此次发行区间为26.3港元到29.8港元，发售7058.82万股，最高募资21.33亿港元。
毛戈平此次上市引入了6大基石投资者，分别为CPE、正心谷资本（LVC）、SeraphimAdvantage、常春藤、Brilliant Partners Fund、Mega Prime，一共认购1亿美元，占比例约为39%。
其中，CPE认购3500万美元，正心谷资本认购2000万美元，ACCF Capital认购1500万美元，常春藤基金、Brilliant Partners Fund LP以及大湾区共同家园投资基金分别认购1000万美元。
毛戈平曾准备在A股上市，原计划募资11.2亿元，其中，8.06亿元用于渠道建设及品牌推广项目，9713.74万元用于研发中心建设项目，1.08亿元用于信息系统升级建设项目，1.09亿元用于形象设计培训机构建设项目。
2024年1月初，毛戈平上市被终止。几个月后，毛戈平就转战到港股。
毛戈平此次在香港上市的价格也不算便宜，若以发行价中间段计算，毛戈平约估值17亿美元（约123亿元）。
上半年营收近20亿 期内利润4.93亿
毛戈平于2000年由中国美妆行业的标志性人物毛戈平创立，主要从事MAOGEPING与至爱终生两大品牌彩妆、护肤系列产品的研发、生产、销售及化妆技能培训业务。
毛戈平的化妆品包括彩妆与护肤两大品类，具体包括“MAOGEPING”与“至爱终生”两个品牌。
其中：“MAOGEPING”品牌以公司创始人毛戈平的名字命名，是公司的核心牌。“MAOGEPING”品牌定位为高端品牌，目前以中高端百货专柜直营模式和电商销售为主，是面向都市女性的本土高端化妆品品牌；“至爱终生”品牌以经销模式为主，定位于二、三线城市的女性消费者，致力于提升公司产品的覆盖群体及销售区域。
招股书显示，毛戈平2021年、2022年、2023年营收分别为15.77亿元、18.29亿、28.86亿；毛利分别为13.16亿元、15.33亿元、24.48亿元。
毛戈平2021年、2022年、2023年净利分别为3.3亿元、3.52亿元、6.63亿元；扣非后净利分别为3.31亿元、3.52亿元、6.64亿元。
毛戈平2024年上半年营收为19.7亿元，较上年同期的14亿元增长40.7%；毛利为16.74亿元，上年同期的毛利为11.82亿元。
毛戈平2024年上半年期内利润为4.93亿元，较上年同期的3.49亿元增长41%；经调整净利为5.13亿元，上年同期的经调整净利为3.49亿元。
截至2024年6月30日，毛戈平持有的现金及现金等价物为5.53亿元。
刚刚派息5亿
于2021年3月及2023年5月举行的股东大会上，毛戈平公司分别向全体股东宣派股息4000万元及2.5亿元。截至2023年12月31日，毛戈平公司的应付股息为2500万元，已于2024年1月悉数支付。
于2024年2月举行的股东大会上，毛戈平公司向全体股东宣派股息5亿元。截至最后实际可行日期，派付股息3.81亿元，应付股息1.19亿元。
浦申九鼎套现7.3亿 实现完全退出
浦申九鼎曾持股10%，天易投资曾持股为3%，但2024年初，毛戈平公司刚刚进行了股权变动，其中，深圳笃实、苏州锦鸿分别接盘了浦申九鼎部分所持股权，深圳笃实斥资1.07亿元，每股成本为18.25元；苏州锦鸿斥资7191万元，每股成本为18.25元。
2024年1月17日，浦申九鼎以对价5.51亿元向帝景投资转让4,530,000股股份（占公司当时已发行股份总数的7.55%）。
2024 年3 月22 日，由于毛氏家族安排，帝景投资进一步以对价1.825亿元向毛霓萍女士之子徐科君转让5000,000股股份（占公司当时已发行股份总数的2.5%）；及以对价1.825亿元向毛慧萍女士之子丁韬转让5,000,000股股份（占公司当时已发行股份总数的2.50%）。
于2024年4月3日，徐科君和丁韬直接向浦申九鼎悉数结算了转让对价，作为帝景投资对浦申九鼎于2024年1月向帝景投资转让公司当时已发行股份总数5%的结算。
于该等转让完成后，浦申九鼎不再持有公司任何权益。
2024年1月8日，为明确曹国熊（当时为天易投资持股20%的股东）通过天易投资而于公司持有的间接权益，作为其于公司层面的直接持股，天易投资将360,000股股份（占本公司当时已发行股份总数的0.60%）以900万元的对价转让予曹国熊。
2024年3月22日，为明确姚芝红女士（当时为天易投资的间接股东）通过天易投资而于公司持有的间接权益，作为其于公司层面的直接持股，天易投资同意将1,401,000股股份（占本公司当时已发行股份总数的约0.70%）以1050万元的对价转让予姚芝红女士。
同日，天易投资进一步同意分别向姚芝红女士及曹国雄转让2,439,000股股份（占公司当时已发行股份总数的约1.22%）及960,000股股份（占公司当时已发行股份总数的0.48%），对价分别为8536万元及3360万元。
毛戈平家族色彩浓厚
毛戈平公司是一个非常家族企业的公司。当前，毛戈平公司执行董事分别为毛戈平、汪立群女士、毛霓萍女士、毛慧萍女士、汪立华、宋虹佺女士；独立非执行董事分别为顾炯、黄辉、李海龙博士。
毛霓萍、毛慧萍系实际控制人毛戈平的姐姐，汪立华系实际控制人汪立群的弟弟，毛霓萍、毛慧萍、汪立华现分别在公司担任副董事长兼副总经理、董事兼副总经理及董事兼副总经理。
IPO前，毛戈平直接持有毛戈平公司43.63%股权，汪立群直接持有11.34%股权。
毛戈平、汪立群夫妇通过帝景投资（其由汪立群及毛戈平分别控制35.45%及10%权益，毛戈平作为其普通合伙人）间接控制已发行股本总额的0.55%，及汪立群通过嘉驰投资间接控制已发行股本总额的1.74%。
毛戈平，1964年7月出生，中专学历。1983年7月至1998年7月任职浙江省越剧团，1998年11月创建杭州毛戈平化妆艺术有限公司，2000年7月创建杭州汇都化妆品有限公司，任公司董事长兼产品研发负责人，2000年10月创建浙江毛戈平形象设计艺术学校。现任毛戈平董事长兼总经理。
汪立群，女，1971年9月出生，1991年至1999年任浙江省越剧团演员，2000年至2008年任浙江毛戈平形象设计艺术学校执行校长，2008年至今，任杭州毛戈平形象设计艺术有限公司总经理。现任毛戈平副董事长。
IPO前，毛霓萍持股11.34%，毛慧萍持股为9.6%，汪立华持股6.11%，宋虹佺持股5.24%，徐科君、丁韬分别持股2.5%，姚芝红女士持股1.92%；
嘉驰投资持股为1.74%，深圳笃实持股为1.47%，曹国熊持股为1.08%，苏州锦鸿持股为0.99%，帝景投资持股为0.55%。
IPO后，毛戈平直接持有毛戈平公司37.09%股权，汪立群直接持有9.64%股权。毛霓萍持股9.64%，毛慧萍持股为8.16%，汪立华持股5.19%，宋虹佺持股4.45%，徐科君、丁韬分别持股2.13%，姚芝红女士持股1.63%；
嘉驰投资持股1.48%，深圳笃实持股为1.25%，曹国熊持股为0.92%，苏州锦鸿持股为0.84%，帝景投资持股为0.47%，其他公众股东持股为15%。
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