4月22日,天士力(600535)获首创证券(601136)买入评级,近一个月天士力获得6份研报关注。
研报预计2024年至2026年公司营业收入分别为91.40亿元、97.30亿元和103.54亿元,同比增速分别为5.4%、6.5%和6.4%;归母净利润分别为12.13亿元、13.74亿元和15.19亿元,同比增速分别为13.2%、13.3%和10.5%。研报认为,中药表现平稳,化学药集采负面影响已充分体现,生物药新适应症获批后有望迎来拐点。中药创新药管线持续丰富,即将进入收入期。公司有9款创新中药处于临床III期研究阶段,包括安神滴丸、青术颗粒、脊痛宁片、安体威颗粒等多个品种,公司在中成药创新药研发、临床转化和商业化销售领域具有成熟经验,随着中药创新药成为天士力未来的主要收入来源。
风险提示:创新药研发进度/销售金额低于预期;存量品种在集采影响下降价幅度超预期。
关注同花顺财经(ths518),获取更多机会
精彩评论